Thương vụ M&A lớn nhất nửa đầu 2023 gọi tên Pfizer - Seagen

Nền kinh tế toàn cầu đang gặp khó khăn khiến làn sóng sáp nhập tiếp tục chậm lại trong 6 tháng đầu năm 2023. Số lượng giao dịch M&A được công bố trên toàn cầu đã giảm 21% trong khi định giá giảm 39%, theo Dealogic.

Thương vụ M&A lớn nhất từ đầu năm đến nay là thương vụ trị giá 45,6 tỷ USD của Pfizer với công ty công nghệ sinh học toàn cầu chuyên khám phá, phát triển và thương mại hóa các loại thuốc điều trị ung thư biến đổi Seagen.

Pfizer (NYSE: PFE) và Seagen (Nasdaq: SGEN) đã ký một thỏa thuận sáp nhập vào tháng 3 năm nay. Theo đó, Pfizer sẽ mua lại Seagen với số tiền 229 USD cho mỗi cổ phiếu Seagen với tổng giá trị doanh nghiệp là 43 tỷ USD. Mục đích của thương vụ sáp nhập này là để thúc đẩy cuộc chiến chống lại bệnh ung thư – nguyên nhân gây tử vong hàng đầu trên toàn thế giới.

Tiến sĩ Albert Bourla, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành của Pfizer cho biết: “Pfizer và Seagen sẽ cùng nhau tìm cách đẩy nhanh thế hệ đột phá ung thư tiếp theo và mang đến các giải pháp mới cho bệnh nhân bằng cách kết hợp sức mạnh của công nghệ liên hợp thuốc - kháng thể (ADC) của Seagen với quy mô và sức mạnh về năng lực cũng như chuyên môn của Pfizer”.

Seagen là công ty tiên phong trong công nghệ ADC – phương pháp tiêu diệt tế bào ung thư một cách ưu tiên và hạn chế độc tính ngoài mục tiêu - với bốn trong tổng số mười hai ADC được FDA chấp thuận và sử dụng rộng rãi trên thị trường.

Thương vụ M&A này sẽ giúp Seagen tận dụng khả năng kỹ thuật protein và hóa dược của Pfizer để thúc đẩy công nghệ ADC và mở khóa các kết hợp mục tiêu mới tiềm năng và sinh học thế hệ tiếp theo.

Theo ước tính, Seagen sẽ mang về doanh thu dự kiến đạt 2,2 tỷ USD vào năm 2023, tăng 12% so với năm trước. Doanh thu của Seagen đến từ từ bốn loại thuốc cùng dòng, tiền bản quyền cũng như các thỏa thuận hợp tác và cấp phép. Pfizer tin rằng Seagen có thể đóng góp hơn 10 tỷ USD doanh thu vào năm 2030 với tiềm năng tăng trưởng đáng kể.

Trong khi đó Pfizer Oncology đang sở hữu tới 24 loại thuốc trị ung thư cải tiến đã được phê duyệt, tạo ra doanh thu 12,1 tỷ USD vào năm 2022, với nguồn lợi lớn từ các liệu pháp cho bệnh ung thư vú di căn và ung thư tuyến tiền liệt.

Danh mục đầu tư trực tiếp của Pfizer tập trung vào bốn lĩnh vực chính, bao gồm ung thư vú, ung thư cơ quan sinh dục, huyết học và y học chính xác. Sự kết hợp với Seagen được kỳ vọng sẽ tăng gấp đôi khả năng điều trị ung thư giai đoạn đầu của Pfizer.

Pfizer dự kiến sẽ tài trợ cho thỏa thương vụ này thông qua khoản nợ dài hạn mới trị giá 31 tỷ USD và số dư từ sự kết hợp giữa tài trợ ngắn hạn và tiền mặt hiện có. Pfizer dự kiến sẽ đạt được hiệu quả chi phí gần 1 tỷ USD trong năm thứ 3 sau khi hoàn tất thương vụ.

Pfizer và Seagen dự kiến sẽ hoàn thành thương vụ vào cuối năm 2023 hoặc đầu năm 2024, tùy thuộc vào việc đáp ứng các điều kiện đóng thông thường, bao gồm sự chấp thuận của các cổ đông của Seagen và nhận được sự chấp thuận theo quy định bắt buộc.